۷ سیگنال کلیدی که آینده قیمت بیتکوین را تعیین میکند
در دنیای پرنوسان ارزهای دیجیتال، بیتکوین همچنان به عنوان پادشاه رمزارزها شناخته میشود. اما چه عواملی میتوانند مسیر قیمتی این دارایی را در آینده نزدیک مشخص کنند؟ در این گزارش، به بررسی ۷ سیگنال مهم فاندامنتال و تکنیکال میپردازیم که میتوانند نوسانات قیمت بیتکوین را تحت تأثیر قرار دهند. از شاخصهای اقتصادی آمریکا گرفته تا تحولات سیاسی و فنی، این نشانهها میتوانند چراغ راه سرمایهگذاران باشند.
۱. سیگنالهای فاندامنتال: عوامل اقتصادی و سیاسی تأثیرگذار
۱. اعتماد مصرفکننده: نشانهای از جریان سرمایه به بیتکوین
دادههای اعتماد مصرفکننده که هر سهشنبه منتشر میشود، یکی از شاخصهای کلیدی برای پیشبینی روند بازار است. این دادهها نشاندهنده میزان اعتماد مصرفکنندگان به اقتصاد و تمایل آنها به گرفتن وام است. در ماه آوریل ۲۰۲۴، اعتماد مصرفکننده آمریکا حدود ۷۳.۴ میلیارد دلار رشد داشت، اما پیشبینیها برای ماه مه نشاندهنده کاهش به حدود ۷۰ میلیارد دلار است. اگر این عدد کمتر از انتظار باشد، نشاندهنده احتیاط مصرفکنندگان و احتمال رکود اقتصادی است. در چنین شرایطی، سرمایهگذاران ممکن است به سمت داراییهای پرریسک مانند بیتکوین روی بیاورند، زیرا این رمزارز به عنوان یک پناهگاه امن در برابر کاهش ارزش پول فیات دیده میشود.
۲. تصمیمات فدرال رزرو: نرخ بهره و تأثیر آن بر بیتکوین
صورتجلسه کمیته بازار باز فدرال (FOMC) که در روز چهارشنبه منتشر میشود، یکی از مهمترین رویدادهای اقتصادی هفتگی است. این گزارش دیدگاه فدرال رزرو درباره نرخ بهره، تورم و رشد اقتصادی را روشن میکند. در ماه می ۲۰۲۴، نرخ تورم به ۲.۹٪ رسید که بالاتر از هدف ۲٪ فدرال رزرو است.
- لحن انقباضی: اگر فدرال رزرو سیگنالهایی از حفظ یا افزایش نرخ بهره نشان دهد، دلار آمریکا تقویت میشود و ممکن است فشار فروش روی بیتکوین افزایش یابد.
- لحن انبساطی: نشانههایی از کاهش نرخ بهره میتواند سرمایهگذاری در داراییهای پرریسک مانند بیتکوین را جذب کند و به رشد قیمت آن منجر شود.
ابزار FedWatch نشان میدهد که ۸۵.۹٪ معاملهگران انتظار دارند نرخ بهره در نشست ۳۰ ژوئیه بدون تغییر بماند. با این حال، اظهارات جروم پاول درباره تأثیر تعرفههای تجاری بر تورم میتواند احساسات بازار را تغییر دهد.
۳. ادعاهای بیکاری: سلامت بازار کار و تأثیر آن بر قیمت بیتکوین
گزارش ادعاهای اولیه بیکاری که هر پنجشنبه منتشر میشود، یکی دیگر از سیگنالهای مهم است. این گزارش تعداد افرادی را نشان میدهد که برای اولین بار درخواست بیمه بیکاری کردهاند. پیشبینی میشود این عدد برای هفته منتهی به ۲۴ ژوئن به ۲۴۸,۰۰۰ نفر برسد، که اندکی بیش از ۲۴۹,۰۰۰ نفر در هفته قبل است.
- افزایش ادعاها: نشانهای از ضعف در بازار کار است که میتواند احتمال کاهش نرخ بهره را افزایش دهد و به نفع بیتکوین باشد.
- کاهش ادعاها: اگر بازار کار قوی بماند، دلار تقویت میشود و ممکن است فشار نزولی بر قیمت بیتکوین وارد شود.
این شاخص به سرمایهگذاران کمک میکند تا سلامت کلی اقتصاد آمریکا را ارزیابی کنند و تأثیر آن بر بازار رمزارزها را پیشبینی کنند.
۴. سیاستگذاری مالیاتی: آیا آمریکا پایگاه رمزارز جهان میشود؟
جلسه کمیته نظارت مالی مجلس نمایندگان آمریکا در روز سهشنبه ۹ ژوئیه با موضوع «تبدیل آمریکا به پایگاه رمزارز جهان» برگزار میشود. این جلسه میتواند تأثیر عمیقی بر آینده بیتکوین داشته باشد. بحث درباره اصلاحات مالیاتی، بهویژه حذف مالیات بر سود سرمایه رمزارزها، میتواند به عنوان کاتالیزوری برای رشد قیمت بیتکوین عمل کند.
در حال حاضر، قیمت بیتکوین با ۷۲٪ رشد در ۲۴ ساعت گذشته به ۶۱,۷۱۰ دلار رسیده است. نتایج مثبت این جلسه میتواند اعتماد سرمایهگذاران را تقویت کرده و جریان سرمایه به سمت بیتکوین را افزایش دهد.
۲. سیگنالهای تکنیکال: تحلیل رفتار بازار بیتکوین
۵. فروش هولدرهای قدیمی: نشانهای از فشار یا فرصت خرید؟
شاخص Age Consumed که فعالیت فروش هولدرهای بلندمدت (LTH) را نشان میدهد، اخیراً به بالاترین سطح خود در یک سال گذشته رسیده است. این نشاندهنده فروش قابلتوجه بیتکوین توسط سرمایهگذارانی است که مدتی این دارایی را نگهداشته بودند.
با وجود این فشار فروش، قیمت بیتکوین افت شدیدی نداشته و در نزدیکی سطح ۶۱,۰۰۰ دلار مقاومت نشان داده است. این موضوع بیانگر قدرت بازار و حمایت خریداران جدید است. کاهش فروش هولدرهای قدیمی و ورود سرمایهگذاران جدید میتواند مقاومت ۶۱,۵۰۰ دلار را شکسته و قیمت را به سمت ۷۷,۰۰۰ دلار حرکت دهد. در غیر این صورت، اصلاح قیمت به ۶۰,۰۰۰ یا حتی ۵۹,۵۹۵ دلار محتمل است.
۶. شاخص MVRV و Funding Rate: تأیید روند صعودی بیتکوین
تحلیل تکنیکال دو شاخص کلیدی، Funding Rate و MVRV، نشاندهنده ادامه روند صعودی بیتکوین است:
- Funding Rate: هرگاه نرخ فاندینگ در صرافیهای اصلی به حدود ۰.۰۱٪ میرسد (مانند سپتامبر ۲۰۲۳، می ۲۰۲۴، سپتامبر ۲۰۲۴ و آوریل ۲۰۲۴)، قیمت بیتکوین معمولاً در کف خود بوده و پس از آن روند صعودی آغاز شده است. در حال حاضر، این نرخ در حدود ۰.۰۱٪ قرار دارد که نشاندهنده قدرت روند صعودی است.
- شاخص MVRV: این شاخص که ارزش بازار بیتکوین را نسبت به ارزش واقعی آن مقایسه میکند، ۱۲ روز پیش از میانگین متحرک ساده ۳۶۵ روزه (SMA365) به سمت بالا جهش کرد. تجربه نشان داده که تا زمانی که MVRV بالای این میانگین باقی بماند، روند صعودی ادامه خواهد داشت.
۷. حمایت ایلان ماسک: کاتالیزور سیاسی برای بیتکوین
ایلان ماسک، مدیرعامل تسلا و اسپیسایکس، اخیراً اعلام کرد که حزب جدیدش با نام «حزب آمریکا» از بیتکوین حمایت خواهد کرد. این اظهارنظر در پاسخ به پرسش یک کاربر در شبکه X بود که از ماسک درباره پذیرش بیتکوین توسط این حزب سؤال کرد. ماسک با اشاره به ناآرامیهای مالی، حمایت خود را تأیید کرد.
تسلا که در سال ۲۰۲۱ مقدار ۱.۵ میلیارد دلار بیتکوین خریداری کرد، هماکنون ۱۱,۵۰۹ واحد بیتکوین به ارزش تقریبی ۱.۸ میلیارد دلار در اختیار دارد. حمایت ماسک میتواند به عنوان یک مزیت رقابتی در برابر دونالد ترامپ عمل کند، بهویژه اگر تسلا و اسپیسایکس دوباره بیتکوین را به عنوان روش پرداخت بپذیرند. این تحول سیاسی میتواند اعتماد عمومی به بیتکوین را تقویت کرده و جریان سرمایه به این بازار را افزایش دهد.
نتیجهگیری: بیتکوین در آستانه حرکت بزرگ بعدی
بیتکوین در نقطه حساسی قرار دارد. سیگنالهای فاندامنتال مانند دادههای اقتصادی آمریکا، تصمیمات فدرال رزرو، گزارش بیکاری و تحولات مالیاتی، همراه با سیگنالهای تکنیکال مانند رفتار هولدرها، Funding Rate و شاخص MVRV، همگی نشاندهنده پتانسیل رشد بیتکوین هستند. حمایت چهرههای تأثیرگذاری مانند ایلان ماسک نیز میتواند به عنوان کاتالیزوری برای جذب سرمایهگذاران جدید عمل کند.
با این حال، مقاومت کلیدی ۶۱,۵۰۰ دلار تعیینکننده مسیر بعدی خواهد بود. عبور از این سطح میتواند بیتکوین را به سمت اوج تاریخی ۷۷,۷۸۰ دلار سوق دهد، در حالی که شکست در این سطح ممکن است به اصلاح قیمت منجر شود. سرمایهگذاران باید با دقت این سیگنالها را رصد کنند تا از فرصتهای بازار نهایت استفاده را ببرند.
منابع:
todayonchain
